Обеспечительная уступка

​Факторинг с регрессом и без регресса

Факторинг, как и любой иной вид финансовой деятельности, предполагает присутствие рисков. Именно риски и обусловили классификацию факторинговых договоров. Факторинг с регрессом и без регресса: разница заключается в том, на чьи «плечи» или из чьего «кармана» будут возмещаться издержки, связанные с рисками. Факторинг регрессный, безрегрессный – это наиболее распространенные виды факторинговых договоров.

Рассмотрим особенности каждого из разновидностей факторинга в отдельности.

Безрегрессный факторинг

Договор факторинга без регресса– это выгодный вариант для компании-поставщика, то есть для клиента. Его схема предполагает, что риск, связанный с невыплатой задолженности дебитором и убытки с этим связанные оплачивает факторинговая компания, то есть финансовый агент.

На практике, такого рода соглашения предусматривают, что фактор выкупает дебиторскую задолженность, а значит, право требования принадлежит ему. Соответственно, по закону, компания-поставщик потребовать ее со своего контрагента или партнера не вправе, чем и обусловлен факт оплаты рисков финансовым агентом. Таким образом, на первый взгляд кажется, что поставщику такой договор экономически выгоден. Но, учитывая, что факторинговая компания – это такой, же экономический субъект, функционирующий с целью получения прибыли, следует предположить, что договор факторинга без регресса не так уж безобиден и прост. На практике, фактор, заключающий безрегрессные договора, тщательно подходит к выбору клиента, а также страхует себя на случай невозврата средств. Наиболее привычным вариантом страхования является повышенный процент и минимальная сумма первоначальной выплаты клиенту.

Для наглядности, можно привести пример таких условий:

  • первый транш в пользу клиента составляет от 60 до 65% от суммы договора поставки;
  • повышенная комиссии за перевод средств.

При этом, оставшаяся часть суммы перечисляется только после того, как дебитор полностью погасил задолженность. Отдельно могут быть оговорены условия того, что комиссионное вознаграждение может быть снижено и пересчитано, если дебитор оплатил долг раньше срока.

Регрессный факторинг

Данный вид факторинговых услуг предполагает, что ответственность в ситуации, если дебитор задолженность не погасит, возлагается на компанию-поставщика. По сути, такой договор предполагает кредитование в счет дебиторской задолженности. В рамках такого договора предусматривается процент за пользование средствами.

Регрессный и безрегрессный факторинг — отличия

Регрессный факторинг пользуется большей популярностью, чем факторинговые услуги без регресса. Являясь, по сути, противоположными понятиями, регрессный и безрегрессный факторинг отличия имеет в условиях договора:

  • В части суммы финансирования регрессный факторинговый договор предполагает выплату до 90% от суммы поставки, а при соглашении без регресса процент редко достигает 70%;
  • При регрессном факторинге осуществляется страхование рисков, учет дебиторского долга, а также предоставляются информационные услуги, при факторинге без регресса дебиторская задолженность переуступается фактору. При этом оплата дебитором долга производится непосредственно фактору, и лишь после этого происходит окончательный расчет с клиентом.

Следует отметить, что именно условия соглашения играют ключевую роль в спорных ситуациях, так как законодательные нормы их решения на сегодняшний день еще пока не разработаны.

Обнаружили ошибку? Выделите ее и нажмите Ctrl + Enter. Команда Bankiros.ru 17 362 просмотра 60 Расскажите друзьям: Подпишитесь на Bankiros.ru

Как уступить денежное требование в обеспечение исполнения обязательства (обеспечительная уступка)

Способами обеспечения исполнения обязательств могут быть неустойка, залог, удержание вещи должника, поручительство, независимая гарантия, задаток, обеспечительный платеж и другие способы, которые предусматривает закон или договор. Уступка права требования по договору факторинга относится именно к таким другим способам обеспечения исполнения обязательств. В данном случае речь идет о частном случае договора факторинга (так называемая обеспечительная уступка).

Такую уступку денежного требования клиент по договору факторинга осуществляет в целях обеспечения исполнения своего обязательства перед финансовым агентом (например, обязательства, которое возникло из кредитного договора или договора займа). Поэтому финансовым агентом в рамках такого договора факторинга выступает, как правило, банк.

Однако зачастую финансовые агенты полагают, что выплата финансирования по договору финансирования под уступку денежного требования – это не кредит, не заем и не плата за денежное требование, а отдельное обязательство, которое можно обеспечить уступкой этого требования. То есть уступкой обеспечивают возврат финансирования. Переход денежного требования в этом случае происходит сразу (это предусмотрено договором), а не тогда, когда обязательство, обеспеченное уступкой, будет не исполнено. Это обосновывается тем, что, согласно положениям Гражданского кодекса РФ о свободе договора, такое возможно.

В настоящей рекомендации рассматриваются особенности обеспечительной уступки по договору факторинга как одного из способов обеспечения исполнения обязательств между сторонами.

Что представляет собой обеспечительная уступка

Договор финансирования под уступку денежного требования допускает его использование как одного из способов обеспечения исполнения обязательства (постановление ФАС Западно-Сибирского округа от 16 июня 2011 г. по делу № А45-20498/2010, определением ВАС РФ от 8 ноября 2011 г. № ВАС-12661/11 отказано в передаче дела для пересмотра в порядке надзора).

Когда денежное требование передают в качестве обеспечения обязательства, то к такому договору применяются нормы Гражданского кодекса РФ о договоре финансирования под уступку денежного требования (т. е. нормы гл. 43 ГК РФ).

После того как клиент исполнит свои обязанности перед финансовым агентом, которые обеспечивает уступка денежного требования, денежное требование возвращается обратно клиенту. Иными словами, исполнение клиентом обязательства перед фактором влечет прекращение прав финансового агента предъявить уступленное требование к исполнению.

Если уступка денежного требования обусловлена определенным событием, она автоматически происходит (вступает в силу) после наступления этого события. Дополнительного оформления уступки денежного требования в этих случаях не требуется. Такое правило устанавливает пункт 2 статьи 826 Гражданского кодекса РФ.

Следовательно, по условиям такого договора факторинга право требования к финансовому агенту перейдет тогда, когда клиент не исполнит свои обязательства (например, не погасит кредит), о чем будет прописано в договоре факторинга. То есть в самом договоре финансирования под уступку денежного требования указывается, что денежное требование клиента к должнику переходит к финансовому агенту в случае, если клиент не исполняет или ненадлежащим образом исполняет обязательства перед финансовым агентом. В этом заключается обеспечительный характер такой сделки. Таким образом, в этой конструкции договора факторинга уступка денежного требования служит обеспечением исполнения обязательства клиента. Нужно сказать, что такое условие влечет риски для финансового агента, и, скорее всего, в договоре факторинга будет указано о переходе денежного требования в более ранний срок, максимально приближенный к моменту выплаты финансирования.

Обоснование: Денежное требование к должнику может быть уступлено клиентом финансовому агенту в целях обеспечения исполнения обязательства клиента перед финансовым агентом (абз. 2 п. 1 ст. 824 ГК РФ).

Судебная практика трактует такую конструкцию договора следующим образом: уступка денежного требования, применяемая в качестве способа обеспечения исполнения обязательства клиента перед финансовым агентом, состоит в привлечении третьего лица (должника) к исполнению обязательства клиента (в данном случае – обязательства по договору кредитования) по возврату предоставленных ему денежных средств. Следовательно, обеспечительная функция уступки денежного требования основывается на том, что финансовый агент получает в свое распоряжение денежное требование к третьему лицу (должнику), которое является источником поступления средств в погашение долга клиента (постановление Десятого арбитражного апелляционного суда от 27 августа 2012 г. по делу № А41-45838/10, определением ВАС РФ от 25 февраля 2013 г. № ВАС-1154/13 отказано в передаче дела для пересмотра в порядке надзора).

В другом деле суд указал, что правила пункта 1 статьи 831 Гражданского кодекса РФ (первый вид договора факторинга – покупка денежного требования) устанавливают права финансового агента на суммы, полученные от должника, при финансировании путем покупки денежного требования. При таком финансировании договор между сторонами не предусматривает обязанности клиента вернуть полученное. Он обязан уступить (передать) право требования к должнику. При исполнении клиентом этой обязанности финансовый агент не вправе требовать возврата денежных средств.

Применительно же к положениям абзаца 2 пункта 1 статьи 824 Гражданского кодекса РФ (второй вид договора факторинга – обеспечительная уступка) денежные средства могут быть переданы клиенту финансовым агентом на условиях их возврата, а права требования уступаются для целей обеспечения исполнения клиентом обязательства по возврату этих сумм. Соглашение об обеспечительной уступке носит акцессорный (дополнительный) характер к основному обязательству клиента по возврату сумм финансирования (займа или кредита). Определение сущности возникающих отношений возможно только с учетом анализа конкретного договора, заключенного между сторонами (постановление Восьмого арбитражного апелляционного суда от 10 июля 2008 г. по делу № А70-8008/30-2007, постановлением ФАС Западно-Сибирского округа от 9 октября 2008 г. № Ф04-6270/2008(13495-А70-13) данное постановление оставлено без изменения).

Когда по договору уступкой требования обеспечивается обязательство по возврату полученного финансирования, то денежные требования переходят к финансовому агенту до момента неисполнения обязательств клиентом. Есть мнение, что положения гражданского законодательства о свободе договора позволяют это сделать (ст. 421 ГК РФ).

Однако нужно иметь в виду, что Банк России в письме ЦБ РФ от 9 февраля 2009 г. № 04-15-1/594 указал, что такого рода сделки неверно трактовать как факторинговые сделки. По мнению Центробанка России, такие договорные отношения (банк осуществляет кредитование заемщика (клиента) с обеспечением в виде договора уступки денежных требований к третьему лицу (дебитору)), в отличие от сделок, заключенных в рамках главы 43 Гражданского кодекса РФ (о договорах факторинга), следует рассматривать как кредитные и не подпадающие под требования указанной главы. В данном случае обязательством со стороны заемщика является возврат заемных средств, а договор уступки денежных требований к третьему лицу выступает в качестве обеспечения по кредитному договору.

В чем заключаются особенности обеспечительной уступки

Если уступка денежного требования финансовому агенту осуществлена в целях обеспечения исполнения обязательства и договор факторинга не предусматривает иное, финансовый агент обязан представить отчет клиенту и передать ему сумму, которая превышает сумму долга клиента, обеспеченную уступкой требования.

Если денежные средства, полученные финансовым агентом от должника, оказались меньше суммы долга клиента финансовому агенту, обеспеченной уступкой требования, клиент остается ответственным перед финансовым агентом за остаток долга (п. 2 ст. 831 ГК РФ).

Например, суд по одному из дел установил, что по договору факторинга право требования передается фактору для обеспечения исполнения обязательств продавца по возврату полученного им займа (кредита). Если денежные средства, которые фактор получил от дебитора, окажутся меньше суммы долга продавца фактору, обеспеченной уступкой требования, продавец остается ответственным перед фактором за остаток долга. При этом на фактора возлагаются особые обязанности:

  • представить отчет продавцу (о полученных платежах по уступленному праву требования);
  • передать ему сумму, которая превышает сумму долга клиента, обеспеченную уступкой требования.

Пример из практики: исходя из условий договора факторинга суд пришел к выводу о его обеспечительном характере. Суд отказал в иске о признании договора недействительным, поскольку истец не доказал, что условия этого договора нарушили его права и законные интересы

ОАО «П.» (банк, фактор) и ООО «П.» (продавец) заключили генеральный договор об общих условиях факторингового обслуживания поставок внутри России.

В соответствии с договором, если продавец уступает фактору денежное требование к дебитору, все иные права требования, вытекающие для продавца из контракта с дебитором, в частности, права на обеспечение, предоставленное дебитором продавцу в связи с обязательствами дебитора по контракту, и права выгодоприобретателя по всем возможным страховым требованиям относительно передаваемых требований и поставляемых товаров переходят к фактору вместе с уступленными денежными требованиями.

Впоследствии ООО «Г.» обратилось в суд с иском о признании недействительным генерального договора об общих условиях факторингового обслуживания поставок внутри России и применении последствий недействительности сделки путем возврата другой стороне всего полученного по сделке.

В обоснование исковых требований истец сослался на то, что договор поставки является ничтожной сделкой. Данный договор в нарушение требований статьи 455 Гражданского кодекса РФ не позволяет определить наименование и количество товара. Кроме этого, истец считает, что в договоре факторинга в нарушение статьи 826 Гражданского кодекса РФ денежное требование, которое является предметом уступки, стороны не определили таким образом, который позволяет идентифицировать существующее требование в момент заключения договора факторинга, а будущее требование – не позднее чем в момент его возникновения. По мнению истца, договор факторинга не позволяет определить, какое именно обязательство (договор купли-продажи, возмездного оказания услуг, о предоставлении кредита, банковского вклада, банковского счета либо иное) существует между ООО «П.» и ОАО «П.».

Суды всех трех инстанций пришли к выводу об отсутствии оснований для признания договора факторинга недействительной сделкой. Суды проанализировали условия договора факторинга и установили, что по этому договору право требования передается фактору в целях обеспечения исполнения обязательств продавца по возврату полученного им займа. На фактора возлагаются особые обязанности: представить отчет продавцу (о полученных платежах по уступленному праву требования), а также передать ему сумму, которая превышает сумму долга клиента, обеспеченную уступкой требования. Если денежные средства, полученные фактором от дебитора, оказались меньше суммы долга продавца фактору, обеспеченной уступкой требования, продавец остается ответственным перед фактором за остаток долга. Совокупность таких условий договора указывает на его обеспечительный характер.

Требование о применении последствий недействительности сделки может заявить заинтересованное лицо. Лицо, которое не участвует в договоре, но заявило иск о признании договора незаключенным, должно доказать наличие своего материально-правового интереса в удовлетворении иска. Ему нужно указать, какие его права и охраняемые законом интересы нарушены или оспариваются лицами, к которым предъявлен иск. Также он должен обосновать, каким образом эти права и интересы будут восстановлены в случае реализации избранного способа судебной защиты.

Однако истец не представил доказательств нарушения его прав и законных интересов оспариваемой сделкой. Кроме того, оспариваемое истцом соглашение он сам исполнял, при этом никаких вопросов либо сомнений в его предмете у истца не возникало. Доводы истца о ничтожности договора поставки суды также отклонили. При этом они исходили из того, что существенные условия договора стороны могут согласовать не только в едином договоре-документе, но и в нескольких взаимосвязанных документах (ст. 160, 432, 434 ГК РФ; постановление ФАС Уральского округа от 27 января 2010 г. № Ф09-56/10-С5 по делу № А60-22710/2009-С2).

Кроме того, в договоре финансирования под уступку денежного требования можно также прописать условие о залоге для обеспечения исполнения обязательств. При этом, если обязательство, которое обеспечивает залог, будет не исполнено, на принятое в залог денежное требование финансовый агент сможет обратить взыскание.

Однако суд откажет в обращении взыскания на предмет залога, если его приобретатель не знал о таком обременении. Иными словами, если новый собственник предмета залога является добросовестным приобретателем, то на такое имущество обратить взыскание не получится.

При этом нужно понимать, что обеспечительная уступка по договору факторинга – это отдельный вид обеспечения, который залогом не является. Поэтому важно различать разные способы обеспечения исполнения обязательств. В рассматриваемом ниже случае стороны заключили договор залога для обеспечения исполнения обязательств по договору факторинга.

Пример из практики: суд не обратил взыскание на предмет залога, который обеспечивал исполнение договора факторинга, поскольку приобретатель этого предмета не был уведомлен о том, что имущество обременено залогом

Банк (фактор) и ООО «Г.» (продавец) заключили генеральный договор об общих условиях факторингового обслуживания поставок внутри России. По условиям договора продавец принял на себя обязательства уступить фактору денежные требования, вытекающие из предоставления продавцом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьим лицам на условиях отсрочки платежа в течение срока действия договора, а фактор – обязательства передать продавцу денежные средства в счет этих денежных требований и оказывать иные финансовые услуги, связанные с денежными требованиями.

На основании договора о залоге имущества в целях обеспечения исполнения обязательств по генеральному договору факторинга ООО «Г.» передало банку в залог движимое имущество.

ООО «Г.» (продавец) и ООО «Е.» (покупатель) заключили договор купли-продажи строительных материалов. В соответствии с условиями договора купли-продажи продавец осуществил поставку в адрес покупателя продукции. Письмом ООО «Г.» уведомило ООО «Е.» о необходимости перечисления денежных средств в оплату товара на счет банка в связи с получением от банка финансирования поставок под уступку денежных требований к дебитору.

На основании договора факторинга ООО «Г.» представило банку договор купли-продажи строительных материалов, счета-фактуры и товарные накладные на получение дебитором товара от продавца. По условиям договора факторинга в случае неоплаты дебитором полностью или частично денежного требования в течение 42 дней с даты наступления срока платежа при условии, что полученных фактором от дебитора средств по этому денежному требованию недостаточно для возмещения досрочного платежа и своего вознаграждения, продавец обязан в течение трех банковских дней перечислить фактору разницу между суммой уступленного денежного требования и суммой фактически полученных фактором в оплату данного денежного требования платежей. При этом уступленное денежное требование считается надлежаще исполненным только в случае поступления соответствующей суммы на счет фактора.

Поскольку обязательства по возмещению денежных сумм, которые перечислил банк в соответствии с условиями договора факторинга, ООО «Г.» и ООО «Е.» не исполнили, банк обратился в арбитражный суд с иском.

Суд первой инстанции удовлетворил исковые требования банка. Суд исходил из отсутствия доказательств, которые бы подтверждали исполнение ответчиками обязательств по обеспеченному залогом договору.

Однако суд апелляционной инстанции отменил решение суда первой инстанции. Он установил, что суд первой инстанции принял судебный акт о правах и об обязанностях лица, не привлеченного к участию в деле. При этом, удовлетворяя иск частично, суд исходил из наличия солидарной ответственности ООО «Г.» и ООО «Е.», отсутствия доказательств, свидетельствующих о погашении денежного требования, невозможности обращения взыскания на заложенное имущество (ст. 309, 310, 322, 323, 824, 826, 830 ГК РФ).

Отказывая в удовлетворении исковых требований в части обращения взыскания на имущество, заложенное по договору о залоге, суд исходил из того, что материалами дела подтвержден факт добросовестного приобретения ООО «Л.» заложенного имущества.

Кассационная инстанция согласилась с выводами апелляционного суда. Суд принял во внимание разъяснения Пленума ВАС РФ, изложенные в постановлении от 17 февраля 2011 г. № 10 «О некоторых вопросах применения законодательства о залоге»: не может быть обращено взыскание на заложенное движимое имущество, возмездно приобретенное у залогодателя лицом, которое не знало и не должно было знать о том, что приобретаемое им имущество является предметом залога. При этом суды должны оценивать обстоятельства приобретения заложенного имущества, исходя из которых покупатель должен был предположить, что он приобретает имущество, находящееся в залоге приема-передачи имущества в лизинг, внесением лизингополучателем лизинговых платежей (постановление ФАС Уральского округа от 14 ноября 2011 г. № Ф09-1273/11 по делу № А07-11055/10, определением ВАС РФ от 6 апреля 2012 г. № ВАС-3239/12 отказано в передаче дела для пересмотра в порядке надзора).

В целях обеспечения исполнения обязательств клиента перед финансовым агентом иногда заключают одновременно и договоры залога (ипотеки), и договоры поручительства (постановление ФАС Поволжского округа от 24 февраля 2010 г. по делу № А55-19286/2008, определением ВАС РФ от 10 июня 2010 г. № ВАС-5161/10 отказано в передаче дела в порядке надзора).

Договор факторинга с регрессом

Определяет условия и обязанности факторинговой компании осуществлять финансирование клиента (поставщика продукции) по поставкам с отсрочкой платежа в счет уступки прав денежного требования к покупателям (дебиторам) по профинансированным поставкам.

Как правило, по договору факторинга с регрессом, финансирование факторинговой компанией выплачивается в размере до 90% от суммы поставки в течение двух дней с момента передачи клиентом информации о поставке (передача накладной, счет-фактуры). Срок финансирование равен количеству дней отсрочки, указанной в договоре поставки между поставщиком и его покупателем, плюс период ожидания оплаты (льготный период / период просрочки), который в разных факторинговых компаниях различный и составляет от 30 до 120 дней.

Вы можете оставить заявку на факторинг на сайте: http://absfactoring.ru

Отсрочка платежа

Факторинговые компании принимают на обслуживание и финансируют поставки, период отсрочки по которым не превышает 120 дней. Отсрочка платежа определяется договором поставки, купли-продажи, оказания услуг, заключенным между поставщиком продукции (услуг) и его покупателем (дебитором).

Средний срок отсрочки по портфелю большинства факторинговых компаний находится в пределах 45-75 дней (оборачиваемость портфеля).

Период ожидания

Поскольку просрочка платежа покупателей за полученный товар явление довольно распространенное (в торговле просрочка платежа не является критичной, в отличии от банковского бизнеса), факторинговые компании по окончании отсрочки платежа дают дебиторам возможность оплатить поставку в течении периода ожидания, который как правило равен 30-60 дням, хотя некоторые факторинговые компании готовы предложить период ожидания до 120 дней.

В этот промежуток времени, факторинговая компания осуществляет процедуры, направленные на получение средств от покупателя (дебитора).

Период ожидания, а также функции факторинговой компании, выполняемые в этот промежуток времени определяется в договоре факторинга с регрессом.

Уведомление дебитора

В соответствии с 43 Главой ГК РФ, покупатель продукции (дебитор) обязан оплачивать поставку на счет факторинговой компании, в случае получения соответствующего уведомления. В уведомлении, клиент (либо факторинговая компания) указывает, что заключил договор регрессного факторинга с факторинговой компанией и с такого-то числа поставки уступаются факторинговой компании и информирует, что покупатель отныне должен выполнять свои обязательства по оплате полученной продукции на счет факторинговой компании, поскольку она является владельцем денежных требований к покупателю. Оплата на счет клиента признается законом, как не корректная и покупатель обязан вновь заплатить на счет факторинговой компании и потребовать от клиента возврат некорректно перечисленных средств.

Факторинговая компания не имеет договорных отношений с покупателями продукции (дебиторами).

Кэшфло в регрессном факторинге

Финансирование всегда выплачивается поставщику продукции, т.е. компании с которой заключен договор факторинга, которая осуществляет поставку продукции на условиях отсрочки платежа и уступает факторинговой компании поставки (точнее права требования к покупателям), в счет полученного финансирования.

Плательщиком (тем, кто возвращает факторинговой компании деньги) является покупатель продукции. Исключением является товарные споры, взаимозачеты, банкротство покупателя.

Определение регресса применительно к факторингу

Регресс — это право факторинговой компании потребовать от клиента возврата ранее выплаченного финансирования, в случае, если покупатель (дебитор) не выполнил свои обязательства по истечении срока отсрочки + период ожидания. Для поставщика продукции, регресс — это обязательство по договору факторинга с регрессом вернуть средства и заплатить комиссии за время пользования деньгами.

Регресс наступает после окончания периода отсрочки и окончания периода ожидания. Ранее факторинговая компания не имеет применить право регресса.

Скачать договор факторинга с регрессом

Скачать договор в формате MS Word (*.doc)

Скачать договор в формате Acrobat Reader (*.pdf)

Отличия факторинга от кредита

Факторинг возник не на пустом месте, отдельные его черты можно найти еще в древнем мире, когда торговцы применяли его в своей деятельности — об этом свидетельствуют законы Хаммурапи и Римские документы. В современном мире этот вид финансирования получил официальное признание только в 20 веке, когда в 1963 году его включили в список банковских операций.

В Российском гражданском законодательстве этот аналог кредитованию получил закрепление в 1996 году — ст. 824 ГК РФ определяет его как финансирование под уступку денежного требования. Сейчас такой вид займа широко распространен в России, услуги альтернативного кредитования оказывают такие крупные организации как Сбербанк, Альфа-Банк, Промсвязьбанк и многие другие.

Договор факторинга стал очень любим поставщиками, потому что это страховка от несвоевременных выплат покупателей. Эта сделка позволяет сразу распределить поступившие от фактора деньги в соответствии с нуждами бизнеса. Причем сделать это в спокойном режиме, не допуская наступления кассовых разрывов и истощения активов. Можно не волноваться и не забивать себе голову графиком выплат, не тонуть среди стандартных обещаний покупателя скоро заплатить. Задержки выплат, пусть даже самые незначительные, создают настоящую угрозу для бизнеса. Если поставщик вовремя не получает деньги от покупателя, то он не может приобрести новую продукцию для поставки и ему приходится делать паузу. И это всегда убытки, потому что упущенная прибыль — убыток не менее реальный.

Это особенно актуально, если покупателей несколько — появляется столько свободного времени! Не нужно контролировать график платежей и нервничать, обзванивая каждого дебитора, напоминая о задолженности. Можно провести время куда более продуктивно! Время — невозобновляемый ресурс, так же как и ваши нервы. Вкладывайте время в развитие вашего бизнеса, а не в нудную бумажную волокиту.

Чем факторинг отличается от кредита?

Главное отличие факторинга от кредита в том, что это комплексная процедура, которая включает в себя не только выдачу финансирования, но и услуги по контролю дебиторки. Можно полностью снять с себя всю мороку по бухгалтерскому, юридическому и налоговому сопровождению дебиторской задолженности. Тяжело найти время на развитие бизнеса, если столько времени нужно на одну только рутинную работу. Поручите это нам! Выдаем финансы, не боимся рутины и знаем, как управлять дебиторкой.

Преимущество такого вида финансирования над банком еще и в простоте получения. Не нужно, как для банка, собирать множество документов. Тот факт, что не нужно отчитываться об оборотах компании, дает возможность получить финансирование даже тем организациям, которые находятся одной ногой в банкротстве.

Недостатки банковского кредита или почему факторинг выгоднее кредита.

  1. Долгое ожидание ответа от банка. Можно потерять до 7 месяцев и получить отказ!
  2. Необходимость предоставления множества документов, в то время как для того, чтобы воспользоваться факторингом достаточно только документов на право требования дебиторской задолженности.
  3. Для получения кредита в банке нужно иметь хорошие обороты внутри компании. Банк анализирует вашу платежеспособность, поэтому обороты компании для него — один из ключевых критериев.
  4. У вас должна быть хорошая кредитная история. Если она у вас испорчена или у вас много других кредитов — не видать вам денег от банка.
  5. Обращаясь в банк, вы всего лишь получаете деньги под процентную ставку. Используя факторинг, вы получаете целый набор услуг по мониторингу дебиторской задолженности. Факторинговое финансирование — это не просто выдача финансирования, это целый комплекс по контролю за дебиторской задолженностью, благодаря этому вы сможете удерживать ее на безопасном для компании уровне.
  6. Банк контролирует целевое использование выданных денег, факторинговая компания не вводит подобных ограничений.
  7. Привязка к графику кредитных платежей — банки всегда требуют внесения суммы платежа в определенный день. Погашение при факторинге гораздо проще — в день оплаты дебитором поставки.

Минимум требований документов в сочетании с легкостью получения денег и простые условия дают огромное преимущество факторинга перед кредитом. Если рассматривать факторинговую сделку в более широком смысле, то это сильный инструмент развития отечественного ВВП. Кто бы мог подумать, что просроченная дебиторская задолженность может стать неожиданным источником финансирования, послужить развитию малого и среднего бизнеса и, как следствие, экономики в целом?

Когда вы понимаете, что больше не справляетесь с кассовыми разрывами и финансовая устойчивость компании пошатнулась настолько, что больше не выдерживает конкуренцию, нужно принимать меры. Причем срочные. В этой ситуации не стоит полагаться на банк, который может затянуть с принятием решения на 7 месяцев, а потом все равно отказать. Беспроигрышный вариант один — финансирование под залог дебиторки. Все, что нужно от вас — это дебиторская задолженность. Любая — просроченная или нет, неважно. Несите то, что есть.

Требование к вам у нас только одно — наличие дебиторской задолженности от 1 миллиона рублей. Все остальные требования мы предъявляем не к вам, а к вашему должнику. Он — наша единственная мишень, мы анализируем его платежеспособность, не вашу! Нам не важны обороты вашей компании и какая у вас кредитная история. Даже если вы просрочили все свои кредиты и находитесь у банков в черном списке — вы легко можете выйти из ситуации, обратившись к нам и заложив дебиторку.

Договор факторинга — это настоящее спасение для обладателей просроченной дебиторской задолженности. Мы — единственные, кто берет в работу даже сложные случаи с просроченной дебиторкой.

Отличия факторинга от цессии

Факторинг и цессия, на первый взгляд, очень похожи. Они дают возможность получить часть денег от суммы долга сразу. Цессия такая же абсолютно законная и прозрачная процедура — регулируется гражданским законодательством. ГК РФ определяет цессию как уступку права требования.

Главное их сходство в том, что обе эти сделки передают право требования долга от одного лица к другому. Цессия и факторинг — 2 сильных финансовых инструмента при работе с зависшей дебиторкой. Разница между ними — в механизме действия.

В сравнении с цессией, факторинг носит длящийся характер и выступает как форма кредитования. Цессия — это одномоментная сделка — простая продажа долга.

Факторинг отличается от цессии тем, что стороны в нем — это, неизменно, поставщик, покупатель и финансирующая организация, а предметом договора всегда является дебиторская задолженность. Тем временем в цессии как стороны, так и долговые обязательства могут быть любыми, это никак не ограничивается.

Передача задолженности на факторинг дает возможность для бесперебойного заключения сделок. Для поставщика это возможность закупать товар, когда это необходимо, а не тогда, когда он наконец дождется оплаты поставки от покупателя. В то же время он выгоден и покупателю, потому что дает возможность закупать товар на условиях отсрочки платежа.

Кроме того, факторинг как особая форма кредитования — это не только получение финансирования, но и целый комплекс по оказанию услуг по мониторингу дебиторки и минимизации рисков.

Факторинг как финансовый инструмент

Выгода его не только в том, что это возможность быстро получить необходимое финансирование, но и в том, что это мощный инструмент по управлению дебиторской задолженностью. Если бы речь шла просто о финансировании организации, то для этой цели достаточно было бы просто взять банковский кредит.

Предприятия, у которых хорошая кредитная история и у которых на балансе достаточно активов, могут себе позволить подождать одобрения кредита от банка. Поэтому у них возникает логичный вопрос: зачем мне факторинг?

Если вы считаете, что факторинг — это обязательно услуга для загибающихся предприятий, то это не так. Да, нередко факторинг — это последний шанс для компаний, которые находятся на грани банкротства. Но не стоит ограничивать его функционал только лишь финансированием для безнадежных организаций, это заблуждение.

Эта финансовая услуга подходит даже для стабильных организаций. Он помогает скоординировать работу поставщика и покупателя, сделать поставщика свободным и независимым от графика платежей покупателя. Факторинг позволяет поставщику снизить риски от несвоевременных выплат, а покупателю — получать товар на условиях отсрочки платежа. Факторинговые услуги дебиторской задолженности выгодны обеим сторонам, это позволяет сделать процесс купли-продажи более удобным для обеих сторон.

Часто поставщики отказываются от тех покупателей, которые не в состоянии платить за поставленный товар вовремя, лишаясь возможности получить выручку за поставку товара. Если ваш бизнес еще не так налажен как хотелось бы и вы сильно зависите от сроков оплаты поставок, вы вынуждены отказываться от покупателя только потому, что он не в силах платить четко в срок. При этом, если вы знаете, что, в целом, ваш покупатель платежеспособен — не отказывайтесь от него — воспользуйтесь услугами факторинговой компании и выкиньте эти графики оплат из головы!

Факторинг, как метод управления дебиторской задолженностью, выгоден даже стабильным организациям, потому что:

  • делает процесс купли-продажи проще и удобнее для обеих сторон и позволяет покупателям и поставщикам сотрудничать на условиях отсрочки платежа;
  • уменьшает риски несвоевременных выплат дебиторской задолженности;
  • мониторинг дебиторки позволяет держать ее на безопасном для компании уровне;
  • вся бумажная волокита — юридическое, бухгалтерское сопровождение, обслуживание счета по сделке, вся работа по управлению дебиторкой — ложится на факторинговую компанию.

Анализируя плюсы и минусы факторинга, подумайте о том, что процентная ставка и часть от суммы долга — плата куда меньшая чем риски, которые ваш бизнес несет при несвоевременной выплате долга вашим дебитором. Длительное ожидание задолженности может полностью развалить ваш бизнес. Такое финансирование — инструмент, который обеспечивает получение кредитором денег вне зависимости от того, поступают оплаты своевременно или с задержкой. Поставщик больше об этом не думает, он занят развитием бизнеса на деньги, которые получил от компании-фактора.

Оказывая услуги факторинга, мы используем разные условия.

  • Открытый факторинг. Это классический вид факторинга, при котором должник знает об участии в сделке третьего лица — факторинговой компании.
  • Закрытый — когда ваш должник не подозревает о наличии в сделке третьего лица. Если должник не соглашается на включение в сделку компании-фактора, вы все равно можете сделать так, как вы считаете нужным. Главное, что гражданское законодательство позволяет использовать закрытый факторинг — ст. 382 ГК РФ говорит о том, что при смене кредитора не обязательно уведомлять об этом должника, все риски невыплаты долга лежат на новом кредиторе.
  • С регрессом — когда риски невыплаты долга лежат на кредиторе. Наиболее распространенный вид факторингового финансирования — означает, что если дебитор не выплатит задолженность, то компания-фактор будет спрашивать эти деньги с кредитора.
  • Без регресса — самый надежный вид факторинга, потому что это снимает с кредитора ответственность за должника и исключает риски не только в случае несвоевременных выплат от дебитора, но и даже в том случае, если дебитор вообще не выплатит долг.

Мы выдаем финансирование до 90% от суммы долга под залог дебиторской задолженности, а вы оплачиваете ежемесячную процентную ставку. Мы выдаем от 1 до 50 миллионов рублей на одного контрагента. Оставьте заявку на сайте, наш специалист свяжется с вами в ближайшее время. Мы внимательно изучим ситуацию и подберем для вас те условия, которые будут наиболее выгодны.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *